长假结束，不说废话，直接过一遍明天开盘的任务。
第一件事是处理黄金。
节后黄金股和相关的有色板块高开是道送分题。逻辑就不赘述了，全球央行都在买，金价站上了4000美元。
真正的考点是高开之后追不追。
如果开盘直接给你顶个10%甚至更高，你追进去，那就是把所有人都知道的利好用真金白银给买单了。我不会这么干。
我的操作思路是：等。等它回踩5日线，或者等它在盘中放出天量之后，出现第一次像样的、能让你感觉到恐慌的分歧的时候再考虑上车。
黄金的上涨逻辑肯定是长期的，但买入时的成本决定了持股心态。要是有人指望市场发善心，挖一个10%以上的深坑让你舒舒服服地建仓，那岂不是人人都能赚到钱了。
牌桌上有人吃肉就有人挨刀，绝对的。
第二件事是排雷。
假期里有几家公司主动跳出来说我有问题，那我们就听着行了。
海南华铁一纸公告，36.9亿的算力服务协议说没就没，荒诞叙事。不过好在我们也习惯了。这种属于基本面逻辑直接被摧毁了，别有任何幻想。
别的公司有没有这样风险的？
还有新易盛和东方财富的减持，这两个要分开看，减持的性质完全不同。
新易盛是AI光模块龙头，实控人高位减持41.8亿落袋为安，这是人性。
AI光模块现在是历史上最好的时候，公司股价也在历史高位，创始人在这个时候套现一部分改善生活，或者做其他投资，都得算是商业决策。
这不是利好，但也不是雷。意思就是，最懂公司的人都觉得现在的价格很不错了。
所以新易盛不会马上死掉，因为AI的趋势和订单还在。但你现在再冲进去，赚的就不是行业成长的钱了，而是泡沫的钱，而且是在花钱让大股东往外跑。
东方财富不太一样，它股价在地上趴了一年都几乎没涨。这个时候实控人的老婆和老爹还要玩命卖60个亿，感觉就是不看好，对未来不信任。
东财的商业模式本质上是卖水人，靠的是股市的成交量和活跃度。
这种票短期内最好别碰。它需要一个新故事，或者A股生态逆转，靠叙事的。在它证明自己之前，任何反弹都可能是离场的机会。
第三件事，我们怎么看待AI的未来。
长假最大的兴奋点，就是美国那边AMD和OpenAI几百亿美元的协议。
虽然是对面坐的，但从讲故事的角度，对A股的AI硬件产业链是实打实的加油鼓劲儿。
当前AI的军备竞赛远未结束，算力需求依然饥渴。不过A股的AI板块已经不是价值投资的范畴了，核心是流动性和情绪，不是PE和PB。
所以不要想太多，操作简单粗暴：只做龙头。把钱打在辨识度最高的公司上。
板块高潮时，龙头利润最丰厚。板块退潮时，龙头的抽身最从容。跟风的小票，涨得时候扭扭捏捏，跌的时候一泻千里。
盯住板块里那个最先涨停、封单最坚决的。当它开始涨不动，或者成交量异常放大但股价滞涨时，就是你该离场的信号。
不管你有多看好AI的星辰大海，都必须尊重市场的信号。
最后说一个容易被忽略的角落：家电。
发改委690亿的以旧换新资金对家电板块算是久旱逢甘霖。节后相关公司大概率也会有所表现。
这种政策刺激通常是一波流，能带来一个脉冲式的行情，但很难形成持续的趋势。
在AI和黄金这种大开大合的宏大叙事面前，家电以旧换新的故事显得有点平淡。
如果你本来就在家电股里面，可以趁着政策利好的高开兑现一部分利润。如果你在外面，就没必要为了这点汤汤水水错过主战场了。
好了，清单过完了，祝各位一帆风顺。
